Grynasis apyvartinis kapitalas (apibrėžimas, formulė) Kaip apskaičiuoti?

Grynojo apyvartinio kapitalo apibrėžimas

Paprasčiau tariant, grynasis apyvartinis kapitalas (NWC) reiškia įmonės trumpalaikį likvidumą ir apskaičiuojamas kaip skirtumas tarp viso trumpalaikio turto ir visų trumpalaikių įsipareigojimų

Grynojo apyvartinio kapitalo formulė

Pažvelkime į formulę -

Yra du svarbūs elementai.

  • Pirmasis elementas yra trumpalaikis turtas. Trumpalaikis turtas yra tas turtas, kurį galima likviduoti per vienerius metus ar mažiau. Tai reiškia, kad trumpalaikis turtas jums atsipirks mažiau nei metus. Galime pateikti trumpalaikio turto, kaip įvairių skolininkų, gautinų sumų, atsargų, iš anksto sumokėtų atlyginimų ir kt., Pavyzdžius.
  • Antrasis elementas yra trumpalaikiai įsipareigojimai. Trumpalaikiai įsipareigojimai yra tie įsipareigojimai, kuriuos galima sumokėti trumpiau nei metus. Trumpalaikių įsipareigojimų pavyzdžiai yra įvairūs kreditoriai, mokėtinos sumos, neapmokėta nuoma ir kt.

Pavyzdys

Paimkime praktinį kapitalo formulės tinkle pavyzdį.

„Tully Company“ turi šią informaciją -

  • Įvairūs kreditoriai - 45 000 USD
  • Įvairūs skolininkai - 55 000 USD
  • Atsargos - 40 000 USD
  • Iš anksto sumokėti atlyginimai - 15 000 USD
  • Puikios reklamos - 5000 USD

Sužinokite apie „Tully Company“ NWC.

Ankstesniame pavyzdyje mums buvo pateiktas trumpalaikis turtas ir trumpalaikiai įsipareigojimai.

Pirma, mes turime atskirti trumpalaikį turtą nuo trumpalaikių įsipareigojimų.

Tada turime susumuoti trumpalaikį turtą ir trumpalaikius įsipareigojimus. Tada turime rasti skirtumą tarp trumpalaikio turto ir trumpalaikių įsipareigojimų.

  • Trumpalaikis turtas - įvairūs skolininkai, atsargos, iš anksto sumokėtos algos;
  • Trumpalaikiai įsipareigojimai - įvairūs kreditoriai, neįvykdyti skelbimai.

Visas trumpalaikis turtas = (įvairūs skolininkai + atsargos + iš anksto sumokėti atlyginimai) = (55 000 USD + 40 000 USD - 15 000 USD) = 110 000 USD.

Visi trumpalaikiai įsipareigojimai = (įvairūs kreditoriai + neįvykdyti skelbimai) = (45 000 USD + 5000 USD) = 50 000 USD.

Grynojo apyvartinio kapitalo formulė yra -

  • Visas trumpalaikis turtas - visi trumpalaikiai įsipareigojimai = 110 000 USD - 50 000 USD = 60 000 USD.

„Colgate“ pavyzdys

Žemiau pateikiama „Colgate“ 2016 ir 2015 m. Finansinių ataskaitų balanso apžvalga.

Atlikime „Colgate“ skaičiavimą

NWC (2016)

  • Trumpalaikis turtas (2016 m.) = 4,338
  • Trumpalaikiai įsipareigojimai (2016 m.) = 3 305
  • NWC (2016 m.) = 4 338 - 3 305 = 1 033 mln. USD

NWC (2015)

  • Trumpalaikis turtas (2015 m.) = 4 384
  • Trumpalaikiai įsipareigojimai (2015 m.) = 3 534
  • NWC (2015 m.) = 4 384 - 3 534 = 850 mln. USD

Grynojo apyvartinio kapitalo naudojimas

Pažvelgus į trumpalaikį turtą ir trumpalaikius įsipareigojimus, juos rasite balanse. Investuotojai naudojasi NWC norėdami sužinoti, ar įmonė yra pakankamai likvidži, kad galėtų sumokėti savo trumpalaikius įsipareigojimus. Štai kodėl NWC reikia tinkamai interpretuoti.

Yra du būdai, kuriais galime interpretuoti NWC.

  • Kai NWC yra teigiamas, investuotojai gali suprasti, kad įmonė turi pakankamai trumpalaikio turto, kad galėtų sumokėti einamuosius įsipareigojimus.
  • O kai NWC yra neigiamas, investuotojai gali suprasti, kad įmonė neturi pakankamai turto, kad galėtų sumokėti dabartinius įsipareigojimus.

Investuotojai taip pat gali pamatyti NWC naudingumą apskaičiuojant laisvą pinigų srautą tvirtam ir laisvą pinigų srautą į nuosavą kapitalą. Bet jei padidėja NWC, tai nelaikoma teigiama; veikiau tai vadinama neigiamu pinigų srautu. Akivaizdu, kad šio padidėjusio apyvartinio kapitalo negalima įsigyti nuosavam kapitalui.

Grynojo apyvartinio kapitalo skaičiuoklė

Galite naudoti šią skaičiuoklę

Visas trumpalaikis turtas
Iš viso trumpalaikių įsipareigojimų
Grynojo apyvartinio kapitalo formulė
 

Grynojo apyvartinio kapitalo formulė = Visas trumpalaikis turtas - visi trumpalaikiai įsipareigojimai
0 - 0 = 0

Grynojo apyvartinio kapitalo formulė „Excel“ (su „Excel“ šablonu)

Atlikime tą patį pavyzdį aukščiau „Excel“. Tai labai paprasta. Turite pateikti du bendro trumpalaikio turto ir visų trumpalaikių įsipareigojimų duomenis.

Skaičiavimą galite lengvai atlikti pateiktame šablone.

Pirma, mes turime atskirti trumpalaikį turtą nuo trumpalaikių įsipareigojimų.

Šį šabloną galite atsisiųsti iš čia - „Net Working Capital Excel“ šablonas.

Grynojo apyvartinio kapitalo vaizdo įrašas