Vertikali pajamų ataskaitos analizė (pavyzdys, aiškinimas, apribojimas)

Kas yra pelno ataskaitos vertikali analizė?

Vertikalioji analizė reiškia pelno (nuostolių) ataskaitos analizę, kai visi įmonės pelno (nuostolių) ataskaitos eilutės elementai yra nurodomi procentais nuo pardavimo šioje ataskaitoje ir tokiu būdu padeda analizuoti įmonės veiklą, pabrėžiant, ar ji rodoma aukštyn, ar ne. mažėjimo tendencija.

Vertikali „Colgate“ pajamų ataskaitos analizė

Pažiūrėkime į „Colgate“ pajamų ataskaitos vertikaliosios analizės pavyzdį. Žemiau pateiktoje apžvalgoje mes padalijome kiekvieną pelno (nuostolių) ataskaitos eilutę su grynaisiais pardavimais laikotarpiui nuo 2007 iki 2015 m.

Interpretacija

  • Pardavimo kaina istoriškai buvo nuo 41% iki 44%. Tai reiškia, kad „Colgate“ bendroji pelno marža buvo maždaug nuo 56% iki 59%.
  • Pardavimo bendrųjų ir administracinių išlaidų tendencija mažėjo nuo 36,1% 2007 m. Iki 34,1% 2015 m. Pasibaigusiais metais.
  • Taip pat pažymime, kad 2015 m. Veiklos pajamos smarkiai sumažėjo iki 17,4%.
  • Atitinkamos grynosios pajamos taip pat sumažėjo iki 8,6% 2015 m.
  • Faktiniai mokesčių tarifai 2015 m. Šoktelėjo iki 44%.

Pajamų ataskaitos vertikaliosios analizės pavyzdžiai

Pažiūrėkime keletą vertikalios pajamų ataskaitos analizės pavyzdžių, kad ją geriau suprastume.

1 pavyzdys

Apsvarstykite šį bendrovės „XYZ“ pajamų ataskaitos pavyzdį:

Jei padalinsime kiekvieną metų eilutę su tų metų pardavimais, Bendrovės pelno (nuostolių) ataskaitos dydžio analizė atrodys taip:

Interpretacija

Konvertuojant kiekvieną skaičių pagal metų pardavimo numerį, lengva palyginti metų eilučių elementus.

  • Bendrasis bendrovės pelnas augo doleriais, tačiau bendrasis pelno procentas per metus sumažėjo. Tai rodo, kad žaliavų ir prekių savikaina išaugo ir neatitinka pardavimų augimo.
  • Darbuotojų atlyginimai bėgant metams mažėjo.
  • Nuomos ir komunalinių paslaugų, rinkodaros ir kitos išlaidos procentais nuo pardavimo išliko daugmaž pastovios.
  • Grynosios pajamos kasmet padidėjo apie 1%.

2 pavyzdys

Pažvelkime į kitą pavyzdį: „Apple Inc.“ pelno (nuostolių) ataskaita.

Šaltinis: „Apple SEC“ padavimas

Jei paversime aukščiau išdėstytą informaciją į bendrą pajamų ataskaitos dydžio analizę, tai atrodys taip:

Pelno (nuostolio) ataskaitos aiškinimo vertikali analizė

  • Visi skaičiai yra daugmaž vienodi, o skirtumas per metus svyruoja nuo 1% -2%
  • Bendrovės grynosios pajamos nuo 2016 m. Iki 2018 m. Padidėjo 1,5 proc.
  • Bendrovės išlaidos moksliniams tyrimams ir plėtrai padidėjo beveik 1% grynųjų pardavimų procentais

Privalumai

  • Lengva suprasti ir interpretuoti: Vertikali pelno (nuostolio) ataskaitos analizė yra lengvai suprantama ir interpretuojama. Analitikas, pavertęs kiekvienos eilutės numerius pardavimo procentais, gali juos palyginti ir geriau analizuoti Bendrovės veiklą.
  • Laiko eilučių analizė: Tai padeda atlikti įvairių eilučių, tokių kaip išlaidos, darbuotojų atlyginimai, bendrasis pelnas, veiklos pelnas ir grynasis pelnas, laiko eilučių analizę.
  • Analizę galima atlikti žiūrint į bendrą dydžio lapą vienu ypu. Kadangi visi skaičiai pateikiami procentais nuo pardavimo, analitikai gali lengvai išanalizuoti išsamią informaciją apie Bendrovės veiklą.
  • Pagalba analizuojant struktūrinę sudėtį: Bendra pelno (nuostolio) ataskaitos dydžio analizė padeda analizuoti ir nustatyti pokyčius bet kokiuose struktūriniuose pajamų ataskaitos komponentuose, ty atlyginimo, rinkodaros, amortizacijos ir amortizacijos sąnaudose.

Apribojimai

  • Nėra standartinių santykių: Kadangi visos eilutės yra padalintos iš bendro pardavimo skaičiaus, pelno (nuostolio) ataskaitos vertikalioje analizėje nėra standartinio finansinio santykio (išskyrus pelno maržas). Vadinasi, gali būti nelengva priimti sprendimą, pagrįstą tokia analize ir atsižvelgiant į įvairių pelno (nuostolių) ataskaitos komponentų procentinės dalies pokyčius.
  • Kainų lygio / infliacijos pokytis : Vertikaliai analizuojant pelno (nuostolių) ataskaitą, neatsižvelgiama į kainų lygio pokyčius ar infliacijos poveikį. Pardavimų skaičius gali būti padidinamas kiekvienais metais dėl infliacijos, tačiau į tai neatsižvelgiama, nes skaičiai nėra koreguojami atsižvelgiant į infliacijos kainą.
  • Apskaitos principų nuoseklumas : Jei naudojami apskaitos principai nėra vienodi kiekvienais metais, vertikali pelno (nuostolio) ataskaitos analizė nenaudinga, kol ji nebus pakoreguota pagal pokyčius ir bus palyginama kiekvienais metais .
  • Sezoniniai svyravimai : Jei įmonė užsiima sezoninio pobūdžio daiktų pardavimu, vertikali analizė gali būti nenaudinga. Sezoniniai svyravimai lemia pardavimo, parduotų prekių savikainos skirtumus; taigi skaičiai negali būti lyginami kiekvienu laikotarpiu.
  • Langų apdaila : langų apdaila ar apskaitos principų naudojimas Bendrovei negali būti lengvai atpažįstamas vertikaliai analizuojant pelno (nuostolių) ataskaitą. Dėl tokių padarinių analizė tampa nenaudinga.
  • Kokybinė analizė: ji teikia tik kiekybinę analizę ir neatsižvelgia į kokybiškas priemones, kurių imasi Bendrovė, pavyzdžiui, naujus rinkodaros metodus ir pan.

Išvada

Vertikali pelno (nuostolio) ataskaitos analizė rodo, kad pajamos ar pardavimai yra 100%, o visi kiti eilutės elementai - procentais nuo pardavimo. Visi vertikaliosios analizės eilutės elementai lyginami su kitu to paties teiginio eilutės elementu; pelno (nuostolių) ataskaitos atveju tai yra pajamos / grynasis pardavimas.

Bendra pelno (nuostolio) ataskaitos dydžio ar vertikaliosios analizės ataskaita yra tokia, kurioje kiekviena eilutė yra išreikšta pardavimo procentine dalimi. Kiekvieno skaičiaus palyginimas tampa lengvesnis lyginant procentais nuo pardavimo / pajamų. Nors tokia analizė yra naudinga analitikams palyginti Bendrovės rezultatus per metus ar dvi bendroves to paties sektoriaus ir verslo srityse, tačiau ji turi savo apribojimus. Taigi analizuojant reikėtų atsižvelgti į pelno (nuostolio) ataskaitos vertikaliosios analizės apribojimus, lyginant ir darant išvadas apie rezultatus.