Finansinė nelaimė (reikšmė, priežastys) Kaip apskaičiuoti jo kainą?

Kas yra finansinė nelaimė?

Finansinė nelaimė yra situacija, kai organizacija ar bet kuris asmuo nėra pakankamai pajėgus įvykdyti savo finansinius įsipareigojimus dėl nepakankamų pajamų. Dažniausiai dėl didelių pastovių sąnaudų, pasenusių technologijų, didelių skolų, netinkamo planavimo ir biudžeto sudarymo, netinkamo valdymo ir galiausiai gali sukelti nemokumą ar bankrotą.

Po šio etapo įmonė tampa nemoki. Yra labai mažiau galimybių įmonei išgyventi jai pasiekus šį etapą. Organizacijos likvidumas yra labai mažas, nes ji negali grąžinti paskolos įmokų, palūkanų, išmokų tiekėjams, net atlyginimo savo darbuotojams. Jei organizacija nori išlikti, ji turi sumažinti išlaidas, pertvarkyti įsipareigojimus ir peržiūrėti verslo strategijas.

Priežastys su pavyzdžiais

Tai įvyko vykdant verslą, o tai sukėlė tokią situaciją. Šios situacijos priežastys yra tokios, kaip nurodyta toliau:

# 1 - technologiniai pokyčiai

Jei kuri nors įmonė nesugebės prisitaikyti prie technologinių pokyčių ir negalės pati tobulėti, ji bus išmesta iš rinkos. Jos rinkos dalis smarkiai sumažės, o pajamos kartu su statinėmis fiksuotosiomis sąnaudomis sumažės. Palaipsniui tai sukels finansinių sunkumų.

Pavyzdžiui, 2012 m. „Nokia“ negalėjo pritaikyti naujos technologijos ir jai teko patirti tokių nelaimių.

# 2 - netinkamas valdymas

Netinkamas valdymas lemia neefektyvų sprendimų priėmimą ir galiausiai sumažina pajamas.

Pavyzdžiui, „Lehman Brothers“ buvo ketvirtas pagal dydį investicinis bankas Amerikoje, tačiau 2008 m. Rugsėjo mėn. Įmonė iškėlė bankroto bylą. Turėdamas 639 milijardus dolerių turto ir 619 milijardų skolų, bankrotas buvo didžiausias istorijoje. Dėl kai kurių netinkamų finansų vadovo sprendimų įmonė turėjo iškelti bankrotą.

# 3 - sukčiavimas įmonėje

Bet koks sukčiavimo planavimas gali nukreipti organizacijos tikslą maksimaliai padidinti akcininkų turtą į sukčiavimo kūrėjo ketinimus. Visi pagrindiniai ištekliai nėra naudojami organizacijos naudai ir sukelia finansinių sunkumų.

Pvz., Sukčiavimas „Satyam Computers“ 2009 m. Buvo užsakytos išgalvotos išlaidos; pelnas buvo suklastotas. Tai lėmė visišką įmonės uždarymą.

# 4 - netinkami investicijų planai

Labai svarbu išlaikyti tinkamą pinigų srautą ir fiksuotas investicijų pajamas. Jei biudžetas sudaromas neteisingai, bus grynieji pinigai arba nenaudojamos lėšos. Kartais įmonė palieka skolą, viršijančią reikalaujamas sumas, ir galiausiai sukėlė nerimą.

Kaip apskaičiuoti finansinės nelaimės kainą?

Kai įmonė patiria sunkumų, jos turtas nekainuoja brangiau, o skolos brangsta. Palūkanų norma, kurią bankas ima įmonei, yra didesnė nei ta, kuri yra mokama kitoms tos pačios pramonės įmonėms (AAA reitinguojamos įmonės skolos kaina).

  1. Apskaičiuokite svertinę skolos kainą. 10,5% pavyzdys
  2. Paimkite AAA reitingo įmonės skolos kainą. 7 pavyzdys
  3. Jei įmonės skola yra 100 mln

Finansinės nelaimės kaina = 1 žingsnio tarifų skirtumas * Bendra įmonės skola

= (10,5–7)% * 100 mln. = 3,5 mln

Finansinės nelaimės laikotarpis

Techniškai: „Bendrovės laikotarpis, kurio metu sumažėja jos akcijų rinkos kaina arba sumažėja turto vertė, paprastai yra priežastis, dėl kurios atsiranda pinigų trūkumas ir netikslios prognozės“. To pavyzdys yra JAV nuosmukis 2007–2008 m.

Šiuo laikotarpiu įmonė susiduria su didelėmis pinigų srautų problemomis, kurios daro įtaką ir žemina jos produktų ir paslaugų kokybę. Tai leidžia esamiems klientams pirkti iš konkurentų. Tai sumažina pajamas ir padėtis blogėja. Tiekėjai sutrumpins kredito laikotarpį, o sutarties sąlygos taps griežtesnės. Galiausiai iškils problema mokant atlyginimą darbuotojams, o atleidimus atliks įmonė. Laikotarpis, per kurį susidaro visos šios situacijos, vadinamas finansinių sunkumų laikotarpiu.

Veiksniai, atsakingi už įmonės finansinę nelaimę

Veiksniai, sukeliantys kančią, yra suskirstyti į 2 kategorijas - vidinius ir išorinius.

Vidiniai veiksniai yra

  • Netinkama ir neveiksminga paklausos prognozė
  • Blogas grynųjų pinigų valdymas
  • Didelis darbuotojų atleidimo iš darbo lygis
  • Netinkamas produktų mišinys
  • Netikslus apyvartinio kapitalo poreikio įvertinimas
  • Netinkamas turto panaudojimas

Išoriniai veiksniai yra

  • Silpnos sutartys su tiekėjais
  • Priklausomybė nuo vieno žaliavų tiekėjo
  • Išskirtinai padidėjo žaliavos kaina
  • Vyriausybės politikos pokytis dėl perteklinio importo muito, griežtos prekybos praktikos ir kt.

Sprendimai

Kai įmonė patenka į kankinančią būklę, ją atgaivinti yra labai sunku. Didelė tikimybė yra linkusi bankrutuojančias bendroves. Vadybai labai svarbu pastebėti ženklus ir atitinkamai imtis prevencinių veiksmų. Tačiau, jei yra kokia nors išeitis, jei įmonė patiria finansinių sunkumų laikotarpį, toliau pateikiami tos pačios problemos sprendimo būdai.

# 1 - nefinansinis restruktūrizavimas

Jei analizuojant nustatoma, kad įmonė pateko į sunkią būklę dėl netinkamo netinkamų verslo planų valdymo, tai apima restruktūrizavimo valdybos pagrindinius darbuotojus. Ekspertui suteikiama galia, o visi verslo planai yra peržiūrimi. Galų gale įmonė gali stabiliai išeiti iš padėties be visiško uždarymo.

# 2 - Finansų restruktūrizavimas

Jei įmonė yra sunkioje padėtyje dėl nepakankamo grynųjų pinigų įplaukimo ar negali grąžinti skolos, sprendimai jiems yra tokie:

# 1 - privati ​​treniruotė

Taikydama šį sprendimą, įmonė viduje nusprendžia ir planuoja restruktūrizuotis. Keli sprendimai yra

  • Derėkitės su skolininkais, kad sumažintumėte palūkanų normas arba atsisakytumėte mokesčių.
  • Naudokitės didesniu aukšto kredito periodu
  • Improvizuokite verslo strategijas
  • Tinkama rinkodaros ir pardavimo strategija pardavimams padidinti
  • Sąnaudų mažinimo planai
# 2 - Teisinis bankrotas
  • Pertvarkyti ir atsirasti : Kai įmonė iškelia bankrotą, Vyriausybė, atlikusi atitinkamą tyrimą, paprašo skolininkų atsisakyti dalinės mokėtinos sumos. Prašo bendrovės atlikti būtinus pertvarkymo veiksmus. Apskritai vyriausybė išlieka galia, kaip pertvarkyti.
  • Susijungimas su kita bendrove: Vyriausybė kai kuriais atvejais nurodo susijungti su kita pelno siekiančia bendrove toje pačioje ar kitoje pramonėje, turinčioje pakankamai išteklių nuostoliams padengti ir įmonei pertvarkyti.
  • Likviduoti: Jei yra galimybė atgaivinti įmonę, tada nurodoma tą pačią likviduoti.

Išvada

Tai yra situacija, kai dėl netinkamo apyvartinio kapitalo planavimo, netinkamo valdymo aukščiausiu lygiu, sukčiavimo, vyriausybės politikos pasikeitimo įmonė negali sumokėti fiksuotų išlaidų kaip atlyginimas darbuotojams, paskolos įmokos, mokėjimo žaliavai ir kt. Svarbu, kad įmonė ankstyvoje stadijoje atpažintų ženklus ir imtųsi būtinų prevencinių priemonių, kad netektų patirti finansinių sunkumų. Be to, labai sunku rasti sprendimus tam pačiam.


$config[zx-auto] not found$config[zx-overlay] not found